إذا كنت تتداول العقود الآجلة بانتظام، فإن الرسوم ليست تفصيلاً بسيطاً. على حجم 100,000 دولار، الفرق بين 0.01% و0.04% يساوي 30 دولاراً لكل صفقة. عشرون صفقة شهرياً — 600 دولار تكاليف إضافية. في السنة — 7,200 دولار كان يمكن أن تبقى في جيبك.
Binance وBybit هما أكبر منصتين لتداول العقود الآجلة للعملات المشفرة. كلاهما يقدم مجموعة أدوات مماثلة: عقود دائمة، عقود آجلة ربع سنوية، هامش مشترك وهامش معزول، رافعة مالية عالية. لكن هياكل رسومهما مختلفة جوهرياً — واعتماداً على أسلوب تداولك، قد تكلفك إحداهما أضعاف الأخرى.
هذه المقالة مقارنة عملية بلا وعود تسويقية. أرقام وحسابات واستنتاجات فقط.
ما الذي يُدرَج فعلاً في "الرسوم"
معظم المتداولين ينظرون فقط إلى رسوم maker/taker. لكن التكلفة الحقيقية للصفقة تتكون من خمسة مكونات:
- رسوم Maker — تدفع عند تقديم أمر محدود وإضافة سيولة إلى دفتر الأوامر.
- رسوم Taker — تدفع عند أخذ السيولة من دفتر الأوامر (أمر سوق أو أمر محدود يُنفَّذ فوراً).
- معدل التمويل — دفعة بين المراكز الطويلة والقصيرة كل 8 ساعات. قد تكون إيجابية أو سلبية. في المتوسط 0.01% لكل فترة، لكن خلال ارتفاع حرارة السوق قد تصل إلى 0.3% وأكثر.
- السبريد — الفرق بين أفضل سعر شراء وبيع. أقل على Binance بفضل السيولة الأكبر.
- الانزلاق السعري — مهم بشكل خاص للأوامر الكبيرة. أقل على Binance بسبب عمق دفتر الأوامر.
رسوم العقود الآجلة على Binance
Binance هي أكبر بورصة في العالم من حيث حجم تداول العقود الآجلة. الرسوم الافتراضية على عقود USDT-M الآجلة (الدائمة):
| المستوى | حجم 30ي (BTC) | Maker | Taker |
|---|---|---|---|
| Regular | < 150 | 0.0200% | 0.0500% |
| VIP 1 | ≥ 150 | 0.0160% | 0.0400% |
| VIP 2 | ≥ 300 | 0.0140% | 0.0350% |
| VIP 3 | ≥ 600 | 0.0120% | 0.0320% |
| VIP 4 | ≥ 2,000 | 0.0100% | 0.0300% |
| VIP 5 | ≥ 4,000 | 0.0080% | 0.0270% |
لماذا Binance أرخص للمتخذين: المتخذ الافتراضي 0.05% — مقابل 0.055% على Bybit. للمضاربين السريعين ومتداولي الخوارزميات الذين يعملون بأوامر السوق، هذا ملحوظ.
حيث تتميز Binance بشكل خاص:
- تداول أزواج رئيسية (BTC، ETH) بحجم كبير
- استخدام أوامر السوق (استراتيجية taker)
- استراتيجيات التحكيم (أدنى سبريد)
- أحجام مؤسسية — الوصول إلى مستويات VIP واقعي
افتح حساب Binance Futures
انتقل إلى Binance →رسوم العقود الآجلة على Bybit
Bybit ثاني أكبر لاعب من حيث الحجم، معروف ببرنامج صانع السوق العدواني. الرسوم الافتراضية على USDT Perpetual:
| المستوى | حجم 30ي (USD) | Maker | Taker |
|---|---|---|---|
| Regular | < $1M | 0.0100% | 0.0550% |
| VIP 1 | ≥ $1M | 0.0080% | 0.0500% |
| VIP 2 | ≥ $10M | 0.0060% | 0.0450% |
| VIP 3 | ≥ $30M | 0.0040% | 0.0400% |
| VIP 4 | ≥ $100M | 0.0020% | 0.0350% |
| Pro | ≥ $500M | 0.0000% | 0.0300% |
حيث تفوز Bybit: رسوم maker 0.01% — ضعف أقل من Binance (0.02%). للمتداولين الذين يعملون أساساً بأوامر محدودة، هذه ميزة كبيرة.
المستخدم المثالي لـ Bybit:
- متداولو السوينج الذين يحتفظون بمراكز لساعات وأيام
- المتداولون بنسبة maker > 60%
- المستخدمون النشطون لبرنامج استرداد النقود
- مستخدمو استراتيجيات البوت بأوامر محدودة
افتح حساب Bybit Futures
انتقل إلى Bybit →مقارنة Binance مقابل Bybit: الجدول
| المعامل | Binance | Bybit |
|---|---|---|
| رسوم Maker (افتراضي) | 0.0200% | 0.0100% |
| رسوم Taker (افتراضي) | 0.0500% | 0.0550% |
| رسوم Maker (VIP أدنى) | 0.0000% (VIP 9) | 0.0000% (Pro) |
| رسوم Taker (VIP أدنى) | 0.0170% (VIP 9) | 0.0300% (Pro) |
| السيولة (BTC) | ★★★★★ | ★★★★☆ |
| سبريد BTC-PERP | ~$0.1 | ~$0.2–0.3 |
| معدل التمويل | كل 8 ساعات | كل 8 ساعات |
| برنامج استرداد النقود | Lite voucher, BNB خصم | 30% cashback |
| المتداول المثالي | Taker / تحكيم / مؤسسي | Maker / سوينج / بوتات |
مثال حساب: 100,000 دولار لكل صفقة
لنفترض أنك تفتح وتغلق مركزاً بقيمة 100,000 دولار على BTC-PERP.
| الاستراتيجية | Binance | Bybit |
|---|---|---|
| Maker + Maker (محدود/محدود) | $40 ($20 × 2) | $20 ($10 × 2) |
| Taker + Taker (سوق/سوق) | $100 ($50 × 2) | $110 ($55 × 2) |
| دخول Maker + خروج Taker | $70 | $65 |
الخلاصة: عند العمل بأوامر محدودة فقط، Bybit أرخص بمرتين. بأوامر السوق، Binance أرخص بنسبة 10%. الاستراتيجية المختلطة — شبه تعادل.
لا تنسَ إضافة معدل التمويل: الاحتفاظ بمركز لـ24 ساعة بتمويل افتراضي 0.01% يضيف 30 دولاراً إضافية.
كيف تخفض الرسوم أكثر
Binance:
- Lite Trading Voucher ($100) — يغطي رسوم الصفقات الأولى. متاح للمستخدمين الجدد عبر برنامج الإحالة.
- BNB — خصم 10% عند دفع الرسوم برمز BNB.
- Referral Fee Rebate — جزء من رسوم الإحالات يُعاد إليك.
Bybit:
- برنامج استرداد نقود 30% — يُعاد 30% من الرسوم المدفوعة شهرياً عند استيفاء شروط التداول.
- Maker Pro — للأحجام التي تتجاوز 500 مليون دولار: رسوم maker صفر.
- مكافآت التداول — عروض ترويجية منتظمة مع استرداد جزئي للرسوم.
أين التداول بعقود آجلة أرخص؟ الحكم
لا توجد إجابة واحدة — يعتمد على نمط تداولك.
- مضارب سريع / متداول خوارزمي (أوامر السوق) → Binance. رسوم taker أقل (0.05% مقابل 0.055%)، سيولة أعمق، انزلاق أقل.
- متداول سوينج / مراكز طويلة (أوامر محدودة) → Bybit. رسوم maker 0.01% — ضعف أقل. مع 20+ صفقة شهرياً، التوفير يصل إلى مئات الدولارات.
- مؤسسي / حجم كبير → Binance. برنامج VIP أكثر شفافية، البنية التحتية أكثر استقراراً تحت الضغط القصوى، API أكثر موثوقية.
القاعدة العملية: إذا كانت نسبة maker لديك فوق 60% — اذهب إلى Bybit. إذا كانت أقل من 40% — Binance أكثر ربحية. بين 40–60% — احسب بشكل فردي بناءً على حجمك.
FAQ
ما هي رسوم maker وtaker؟
رسوم Maker — عمولة إضافة السيولة (أمر محدود لا يُنفَّذ فوراً). رسوم Taker — عمولة أخذ السيولة (أمر سوق أو أمر محدود بسعر السوق). في كلا البورصتين، رسوم maker أقل من taker.
كيف أجد نسبة maker/taker لديّ؟
في تاريخ الأوامر في كلتا البورصتين، تُعلَّم كل صفقة كـ maker أو taker. خلال شهر، احسب: مجموع صفقات maker / إجمالي الحجم × 100%. إذا كانت النتيجة > 60% — فأنت أساساً صانع سوق.
هل معدل التمويل مدرج في المقارنة؟
ليس في هذه المقالة — معدل التمويل في Binance وBybit يحدده السوق وهو في المتوسط متساوٍ. تظهر الفروق خلال الانحرافات الشاذة، لكنها تتوازن على المدى الطويل.
هل يمكنني استخدام كلتا البورصتين في وقت واحد؟
نعم، وكثير من المتداولين المحترفين يفعلون ذلك بالضبط: يحتفظون بمركزهم الرئيسي حيث يكون أرخص لاستراتيجيتهم، ويستخدمون البورصة الثانية للتحوط أو المراكز الإضافية.
هل تتغير الرسوم؟
نعم. تراجع كلتا البورصتين هيكل رسومهما دورياً. البيانات الحالية دائماً على الصفحات الرسمية. البيانات في هذه المقالة محدَّثة حتى مطلع 2026.
اختيار بورصة لتداول العقود الآجلة ليس سؤال "أيهما أفضل"، بل "أيهما أرخص تحديداً لك". احسب نمطك، قارن الأرقام، واتخذ قراراتك بناءً على البيانات لا التسويق.
